在“以房養(yǎng)老”試點四年后，銀保監(jiān)會發(fā)布的《關(guān)于擴大老年人住房反向抵押養(yǎng)老保險開展范圍的通知》指出，從今年8月起，要把老年人住房反向抵押養(yǎng)老保險（簡稱“以房養(yǎng)老保險”）推廣至全國范圍。

釋疑

“以房養(yǎng)老保險”可滿足特定群體老人需求

最新統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2017年全國新增老年人口首次超過1000萬，60歲以上老年人口達2.4億，占總?cè)丝诒戎剡_17.3%。預計到2020年，全國60歲以上老年人口將增至2.55億人左右。

所謂老年人住房反向抵押養(yǎng)老保險（“以房養(yǎng)老保險”）是一種將住房抵押與終身養(yǎng)老年金保險相結(jié)合的創(chuàng)新型商業(yè)養(yǎng)老保險業(yè)務，即擁有房屋完全產(chǎn)權(quán)的老年人，將其房產(chǎn)抵押給保險公司，繼續(xù)擁有房屋占有、使用、收益和經(jīng)抵押權(quán)人同意的處分權(quán)，并按照約定條件領(lǐng)取養(yǎng)老金直至身故；老年人身故后，保險公司獲得抵押房產(chǎn)處分權(quán)，處分所得將優(yōu)先用于償付養(yǎng)老保險相關(guān)費用。

此模式把“死房子”變成“活錢”，增加資金來源和現(xiàn)金收入，給予特定群體和剛性需求的老年人更多的養(yǎng)老選擇。既可滿足孤寡、無子女、失獨等特定群體老人的以房養(yǎng)老需要，也可滿足其他老人群體提高生活品質(zhì)的需要。

現(xiàn)狀

試點四年僅幸福人壽一家開展業(yè)務

2014年6月，原保監(jiān)會發(fā)布正式啟動老年人住房反向抵押保險試點工作，自2014年7月1日至2016年6月30日，在北京、上海、廣州、武漢開展住房反向抵押養(yǎng)老保險試點；2016年7月，原保監(jiān)會又發(fā)通知宣布老年人住房反向抵押養(yǎng)老保險試點期延長至2018年6月30日。試點范圍擴大至各直轄市、省會城市（自治區(qū)首府）、計劃單列市，以及江蘇省、浙江省、山東省和廣東省的部分地級市（上述四省中，每省開展試點的地級市原則上不超過3個）。

據(jù)了解，以房養(yǎng)老保險試點四年總體運行平穩(wěn)，但從試點情況來看，業(yè)務開展并不理想，盡管多家企業(yè)獲得相關(guān)資格，但實際上僅幸福人壽一家有相關(guān)產(chǎn)品落地。

北京青年報記者從幸福人壽獲悉，截至2018年7月底，幸福人壽累計承保139單（99戶），簽約意向客戶201單（141戶），其中北京、上海、廣州三地的保單數(shù)占總數(shù)的80%。

分析

多重因素致“以房養(yǎng)老保險”進展緩慢

有關(guān)業(yè)內(nèi)人士指出，以房養(yǎng)老保險進展緩慢，其問題主要在于需求乏力、供給不足和制度交易環(huán)境不成熟。一方面，在中國，老年人通常的做法是在百年終老后將房產(chǎn)留給自己的下一輩，“以房養(yǎng)老”將房屋處置權(quán)轉(zhuǎn)移給保險公司，沖擊中國人的傳統(tǒng)觀念。另一方面，對保險公司來說，除了傳統(tǒng)的長壽風險和利率風險外，還有房價波動風險、現(xiàn)金流動性風險、輿論及法律政策風險、房屋處分風險、房產(chǎn)稅等方面給保險公司帶來較大的挑戰(zhàn)，參與熱情不高。“以房養(yǎng)老保險”亟待政府給予更多的關(guān)注和支持。

幸福人壽相關(guān)負責人接受采訪時表示，在試點結(jié)束后將堅持穩(wěn)健發(fā)展原則開發(fā)“以房養(yǎng)老”新產(chǎn)品，把幸福人壽建成以房養(yǎng)老的專業(yè)平臺。

“以房養(yǎng)老”涉及保險、房產(chǎn)、信貸等多個金融環(huán)節(jié)，在監(jiān)管方面也需銀保監(jiān)會以及相關(guān)部門通力管理。在進行全國推廣的同時，《通知》指出，保險機構(gòu)要做好金融市場與房地產(chǎn)市場等綜合研判，加強“以房養(yǎng)老保險”的風險防范。同時也要積極創(chuàng)新產(chǎn)品，豐富保障內(nèi)容，有效滿足社會養(yǎng)老需求。

鏈接

“以房養(yǎng)老保險”唯一產(chǎn)品可隨時退保

目前，市場上正常銷售的產(chǎn)品僅有幸福人壽推出的《幸福房來寶老年人住房反向抵押養(yǎng)老保險（A款）》（下稱“幸福房來寶”），推出4年僅承保139單。

以選擇延期年金無身故和退保利益時、65 周歲男性、房產(chǎn)有效保險價值500萬為例：老人每月領(lǐng)取養(yǎng)老金為15155元，直至去世。該款產(chǎn)品的保單年度累積利率為年復利 5.5%。例如，老人經(jīng)過房屋價值評估確認每月可領(lǐng)1.5萬元，那么第一年計入養(yǎng)老金賬戶的本金是18萬，利息是0.99萬；第二年計入養(yǎng)老金賬戶的錢為本金18萬加上18.99萬，利息則為2.03萬元，賬戶累計款為39.02萬元……以此類推，直至老人身故。保險公司處置房產(chǎn)，扣除老人養(yǎng)老金賬戶的本息，剩余金額部分轉(zhuǎn)給老人的繼承人繼承。

據(jù)介紹，60周歲(含)至85周歲 (含)之間的自然人可投保。老年人將房產(chǎn)抵押給保險公司后，可繼續(xù)住在原有房屋中，并按照約定條件領(lǐng)取養(yǎng)老保險金直至身故，猶豫期為30天。

保險公司承認房屋預期增值收益歸老人，未來房價上漲部分保險公司不參與分享，全部歸屬老年人或其繼承人；房價下跌不影響?zhàn)B老金領(lǐng)取的額度，由保險公司承擔長壽風險和房價下跌風險；此外承諾隨時可以退保贖回房屋，終止保險合同。